Оценка кредитоспособности предприятия

Изучение способности компании к возврату кредитов становится центральным элементом на протяжении всего процесса кредитования. Особое внимание уделяется первоначальному анализу, в ходе которого производится детальный обзор всех аспектов деятельности компании, в том числе и финансового состояния, с целью выявления потенциальных кредитных рисков, влияющих на вероятность одобрения кредита со стороны финансового учреждения.

Процедура получения кредитных средств мелкими предприятиями значительно отличается от тех подходов, которые применяются к более крупным корпоративным клиентам или предприятиям крупного бизнеса, что требует дополнительной оценки бизнеса.

Этапы оценки

Детальный анализ финансовой стабильности предприятия охватывает комплексные мероприятия, начиная от формулирования критериев отбора заемщиков до управления задолженностью. Этот процесс включает в себя:

• формирование четких требований к потенциальным заемщикам, выработку стратегических направлений в области кредитования и определение базовых методик оценки кредитоспособности и управления кредитными рисками;
• выявление и привлечение потенциальных клиентов, проявляющих интерес к кредитным предложениям банка, что включает сбор и анализ заявок от заинтересованных сторон;
• определение максимально возможных объемов кредитования для каждого клиента на основе проведенного анализа;
• ратификация установленных объемов кредитования в соответствии с внутренними политиками и нормативами банка;
• реализация кредитных операций в пределах одобренных лимитов, сопровождающаяся выдачей кредитных средств;
• осуществление непрерывного мониторинга за выполнением условий кредитного договора, включая своевременность погашения задолженности и использование кредитных средств в соответствии с целями кредитования;
• принятие мер по работе с задолженностями, которые могут возникнуть в ходе кредитной деятельности, включая разработку и реализацию стратегий по их урегулированию.

Каждый из этих этапов является важным звеном в цепочке оценки кредитоспособности предприятия и требует детального анализа и профессионального подхода для обеспечения как стабильности финансовых операций банка, так и удовлетворения потребностей клиента в финансировании.

Перечень документов

Набор документов, требуемых для кредитования юридических лиц, меняется в зависимости от размера и типа бизнеса: для индивидуальных предпринимателей необходимо предоставление таких документов, как паспорт, ИНН, свидетельство о регистрации ИП и налоговая декларация по форме 3-НДФЛ или подтверждение использования упрощенной системы налогообложения (УСН).

Для организаций с более крупным масштабом деятельности перечень документов расширяется. В данном разделе представлен перечень стандартных документов, которые могут быть запрошены банковскими учреждениями от компаний, стремящихся получить финансирование.

Информация о ключевых лицах и структуре бизнеса включает:

1. Заполненный профиль заемщика.
2. Подробное описание бизнес-структуры, в том числе сведения о финансовых и товарных потоках, договорных отношениях.
3. Схему владения и связей с другими компаниями (для малого и среднего бизнеса банки часто используют данные из систем типа СПАРК или Контур Фокус).
4. Копии удостоверяющих личность документов ключевых фигур компании: генерального директора, главного бухгалтера, основателей (для ИП необходима копия паспорта).

Финансовую отчетность заемщика составляют:

1. Отчетность, включающая бухгалтерский баланс и отчет о доходах и расходах.
2. Аудированная консолидированная отчетность по международным стандартам для крупного бизнеса.
3. Данные об активах компании.
4. По запросу банка может быть представлен бизнес-план или финансовый прогноз на будущее.

Перечень документов, требуемых для кредитования как юридических, так и индивидуальных предпринимателей, включает:

1. Налоговые декларации согласно форме 3-НДФЛ или документы, подтверждающие переход на упрощенную систему налогообложения для представителей ИП и небольших компаний.
2. Отчетность перед налоговыми органами, обычно сопровождается утверждением от ФНС.
3. Детализированные оборотно-сальдовые ведомости по всем учетным записям, включая спецификацию по отдельным счетам и субсчетам, а также информацию о деятельности с контрагентами.
4. Глубокий анализ состояния банковских счетов, преимущественно по счетам № 51 и № 52.
5. Выписки о текущем финансовом состоянии с описанием дебиторской и кредиторской задолженности, включая детали возможной просрочки, объемы и причины задолженности, а также планы по ее урегулированию.
6. Заключение аудита по итогам последнего полного календарного года.
7. Годовые декларации по уплате налогов на прибыль, имущество и добавленную стоимость, подтвержденные налоговой службой.
8. Обзор текущих деловых отношений и партнерских связей.

Информационный блок о кредитных и заемных обязательствах:

1. Справка о текущих финансовых обязательствах на дату подачи запроса на кредит.
2. Данные о кредитной истории, охватывающие сведения о ранее исполненных обязательствах.

Комплект учредительной и регулирующей документации:

1. Основополагающие документы организации.
2. Подтверждающие бумаги о регистрации и налоговом статусе.
3. Официальные выписки из регистрационных органов, доступные через ресурсы ФНС.
4. Лицензии на ведение определенных видов деятельности.
5. Правоустанавливающие документы на имущество.
6. Актуальный список договоров аренды и соглашений с поставщиками и покупателями.

Параметры оценки кандидатов на получение кредита

Банковские учреждения разрабатывают уникальные параметры для оценки потенциальных заемщиков, которые базируются на их собственных наработках и анализе рынка.

Детализация основных параметров, применяемых банками при рассмотрении кандидатур заемщиков, включает:

1. Стабильность финансового и экономического положения заемщика, гарантирующая выполнение обязательств по возврату кредитных средств в установленные сроки.
2. Разветвленная сеть контрагентов, включая поставщиков и покупателей, способствующая устойчивости бизнеса заемщика.
3. Высокий уровень доверия и открытости в коммуникации с банком, что необходимо для детальной оценки кредитоспособности и определения финансовых потребностей заемщика.
4. Наличие надежных и ясно обозначенных источников финансирования для погашения кредита.
5. Требования к обеспечению и поручительству. В контексте кредитования корпоративных клиентов банки зачастую ставят условие наличия как залогового имущества, так и поручителей. К поручителям обычно относятся руководство компании, ее учредители и их прямые родственники, в большинстве случаев это супруги.

Дополнительно банки могут учитывать и другие факторы, такие как история взаимодействия с банковскими и финансовыми учреждениями, репутацию на рынке, наличие стратегических планов развития и доказательства их реализации. Эти аспекты помогают банку получить полное представление о потенциальном заемщике и сформировать индивидуальные условия кредитования, максимально соответствующие как потребностям клиента, так и риск-политике банка.

Изучение экономической активности и финансового положения заемщика

Банковские учреждения для анализа экономического состояния заемщика используют различные финансовые индикаторы, выбор которых основывается на стандартах, закрепленных во внутренних регламентах банка.

Важно подчеркнуть, что для полноты анализа банки анализируют данные за разные временные промежутки.

Критерии для анализа ликвидности:

• коэффициент текущей ликвидности;
• коэффициент срочной ликвидности.

Критерии для оценки финансовой стабильности:

• коэффициент независимости (собственного капитала);
• коэффициент обеспеченности инвестиций собственными средствами;
• объем чистых активов.

Критерии оценки эффективности использования активов:

• скорость оборота запасов;
• скорость оборота дебиторской задолженности;
• скорость оборота кредиторской задолженности.

Критерии оценки рентабельности инвестиций:

• рентабельность продаж;
• общая рентабельность.

Для более глубокого анализа банки могут дополнительно учитывать другие показатели, такие как структура капитала, долгосрочные обязательства, процентные ставки по кредитам и другие экономические индикаторы, что позволяет получить всестороннее представление о финансовом здоровье и потенциале заемщика. Этот подход обеспечивает банкам получение необходимой информации для принятия обоснованных решений по предоставлению кредитов, оценке рисков и определении условий кредитования.

Параметры финансовой отчетности в соответствии с МСФО для аналитики предприятий

Аналитическая работа по изучению финансового здоровья и устойчивости крупного и частично среднего бизнеса включает в себя использование ключевых финансовых коэффициентов, таких как D/EBITDA и ROE (рентабельность собственного капитала), основанных на международных стандартах финансовой отчетности (МСФО). Эти меры предпочтительнее, чем анализ, основанный на отчетности по РСБУ, по причине более точного отображения финансового состояния из-за глобальных методических различий в учете.

Коэффициент D/EBITDA:

• D обозначает общий объем заемных средств,
• EBITDA равна операционной прибыли за вычетом амортизации основных средств и нематериальных активов.

Рентабельность собственного капитала (ROE) определяется как отношение чистой прибыли к собственному капиталу.

Процесс анализа включает в себя оценку этих результатов на основе балльной системы (традиционно, пятибалльной), где учитываются нормативные диапазоны значений и важность каждого коэффициента.

Эта система оценочной экспертизы дополняется рядом других факторов, таких как продолжительность деятельности организации, ее место на рынке, кредитная история и др., для формирования общего рейтинга клиента, обычно измеряемого в 100 баллах.

Например, рейтинг выше 50 баллов свидетельствует о высокой финансовой стабильности компании, рейтинг между 25 и 49 баллами указывает на удовлетворительное положение, а рейтинг ниже 24 баллов может сигнализировать о финансовых затруднениях.

Оценка финансовых показателей является лишь начальной стадией. Затем следует анализ со стороны разных подразделений банка, включая безопасность, юридический отдел и отделы операционной поддержки, результаты которого представляются кредитному комитету для принятия окончательного решения о кредитовании.

Мониторинг кредитного портфеля

После выдачи кредита начинается этап регулярного мониторинга для оценки уровня и изменения кредитного риска. Этот процесс включает в себя анализ как отдельных кредитных соглашений, так и кредитного портфеля в целом.

Основные задачи мониторинга включают оперативное обнаружение любых нарушений условий кредитования со стороны клиентов, определение увеличения кредитного риска и проверку на соответствие требованиям регулирующих органов, в частности Центрального Банка РФ.